In the context of metals trading is a group of commodities which are often used to diversify a trader’s portfolio. Their value is typically based on their rarity and industrial usage but regardless of how valuable a metal is, it does come with inherent risk. Some of the most popular metals are silver, gold, platinum, copper, palladium, and aluminium.
Categorías y precio de los metales
Generalmente, agrupamos los metales en dos categorías: preciosos (por ej., oro, plata, platino) e industriales (cobre, aluminio, zinc y acero). Hay diferentes factores que inciden en el precio de estos metales. Entre ellos podemos mencionar su escasez, el uso que se les da, las incertidumbres geopolíticas (sobre todo en las regiones en la que se extrae el metal), las noticias económicas a nivel global y el sentimiento general del mercado y los inversores. Esto hace que el trading de metales, que son materias primas, sea increíblemente volátil.
El trading de CFD en los mercados financieros
Los CFD (contratos por diferencia) son instrumentos derivados que se usan para operar metales sin necesidad que el trader tenga que adquirir el activo subyacente. Lo que hacemos es especular con los precios de los metales, tanto al alza como a la baja. El trader podrá entrar largo (comprar) si cree que el precio subirá, o corto (vender) si prevé que va a bajar. Los CFD son productos con un apalancamiento elevado, lo que significa que solo se pide al trader que emplee una fracción del valor de la operación.
Los metales más buscados del mundo
Hablemos ahora de algunos de los metales más codiciados del mundo entre traders e inversores.
Oro
Probablemente, el oro es uno de los metales que más se operan en el mundo. En gran medida, su popularidad se debe a su valor como forma de divisa y por su uso en joyería. Los precios del oro normalmente se fijan a diario, y se implementan a través de los futuros de oro o del oro spot. Los futuros de oro permiten a los traders comprar o vender una cantidad de metal en una fecha futura a través de un contrato estandarizado. En contraposición, el oro spot es una transacción en la que el metal precioso se opera "al contado", no en una fecha en el futuro.
¿Qué hace que fluctúen los precios del oro?
La subida y bajada de los tipos de interés incide en los precios del oro. En otras palabras, si los tipos de interés suben, el precio del oro tiende a bajar. Otro factor es la oferta y la demanda de esta materia prima, de manera que si la demanda de oro sube (para uso industrial, en joyería, como divisa), por lo general, el precio también subirá. La subida de los costes en la extracción del oro también incide en el precio del metal precioso.
Plata
La plata es otra materia prima popular, quizá aún más que el oro, lo que hace que los precios del metal fluctúen con bastante frecuencia. La plata se opera de distintas maneras, que comentamos aquí:
- A través de CFD, donde los traders especulan con los precios de la plata, sin necesidad de tener el metal en propiedad.
- En bolsas dedicadas a las materias primas en forma de contratos de futuros y de opciones.
- A través de ETF (fondos cotizados), con la plata como activo subyacente.
- A través de acciones de empresas dedicadas a la extracción de plata.
- Comprando plata física.
¿Por qué optar por el trading de CFD sobre plata?
Hay muchas razones por las que un trader puede decantarse por operar en plata a través de CFD. Por ejemplo, los CFD permiten un apalancamiento elevado, lo que significa que el trader puede gestionar posiciones más grandes con menos capital, incrementando así sus oportunidades de trading. Además, operar en CFD no exige que el trader tenga el activo físico en propiedad. Esto elimina la necesidad de tener que contratar un seguro o buscar un almacenamiento con garantías de seguridad, lo que tiene un coste adicional. Por lo general, los CFD exigen una inversión en capital mucho más reducida, de manera que incluso un trader que tenga poco presupuesto puede entrar en este mercado.
La plata es una materia prima con una gran liquidez. Los CFD le permiten aprovecharse de esta liquidez, porque le dan la flexibilidad de entrar y de salir de posiciones rápidamente. Además, le brindan la posibilidad de aprovecharse de los precios al alza y a la baja, de manera que puede entrar corto si prevé que el mercado se encamina hacia una bajada.
Platino
La demanda de platino es elevada, no solo como metal precioso sino también como metal industrial. En su forma bruta, esta materia prima no solo se usa en joyería, sino también en la fabricación de productos de industrias como la automovilística, la petrolera o la informática. A veces, los inversores apuestan por el platino para cubrirse de la inflación y como potencial almacén de valor en épocas de incertidumbre económica. Muchas veces, esta materia prima se usa para diversificar una cartera de inversión, repartiendo el riesgo.
¿Qué incide en el precio del platino?
Aunque, por lo general, el platino tiene un precio más elevado que el oro (por onza), también es un metal increíblemente volátil. Esto es así, porque la oferta y la demanda de esta materia prima se ve muy influida por disputas comerciales, sanciones o conflictos en las regiones en las que se extrae. El 90% del platino del mundo se extrae en Sudáfrica, y el resto, entre EEUU, Zimbabue, Canadá y Rusia.
Paladio
El paladio es cada vez más atractivo para los traders, sobre todo debido al incremento de la demanda de este metal. Se extrae sobre todo en Sudáfrica y Rusia, de una manera muy similar al platino y el níquel. El metal se usa principalmente para producir catalizadores para automóviles, aunque también se usa para chapar diferentes productos electrónicos. Los CFD son una manera popular de operar paladio, aunque hay otras maneras de invertir en este metal, por ejemplo, comprándolo o vendiéndolo a su precio spot o a través de contratos de futuros.
Así pues, ¿por qué operar en metales?
Aunque siempre conlleva riesgo, el trading de materias primas ofrece a los traders la posibilidad de diversificar una cartera y cubrirse contra la inflación, aparte de tener una elevada volatilidad y otras ventajas. Y hablando del nivel de riesgo inherente al trading de metales, es fundamental tener a mano una buena estrategia de gestión del riesgo para mitigar perdidas inesperadas. ¿Qué significa esto en la práctica? Veamos:
- Estudie. Aprenda todo lo que pueda sobre el trading de materias primas. Busque podcasts sobre la industria, o webinars, vídeos, blogs y otros recursos que le permitan ampliar sus conocimientos sobre este tema.
- Defina sus objetivos de trading. Asegúrese de que define adecuadamente qué objetivos trata de conseguir a través del trading de metales. Solo podrá concentrarse de verdad si trabaja para conseguir algo específico.
- Defina su estilo de trading. Esto es un aspecto sumamente importante, ya que exige valorar adecuadamente su psicología, el nivel de riesgo que está dispuesto a asumir y el presupuesto que tiene disponible. Una vez asegurados estos tres elementos, podrá elegir el estilo de trading que se alinea mejor con todos ellos.
- Siga un plan de trading. Otra parte importante de su viaje por el mundo del trading de metales es la consistencia. Diseñe un plan y cíñase a él. En trading, la impulsividad suele traducirse en malos resultados. Defina las reglas bajo las cuales operará de acuerdo con su plan de trading, y no las rompa a menos que sea absolutamente necesario. Evidentemente, habrá momentos en el que sea necesario hacer algún ajuste, pero, en general, cíñase a su plan de trading lo mejor que pueda.
Y lo más importante: recuerde que el trading siempre conlleva un riesgo elevado. Si no está bien alerta, la probabilidad de incurrir en grandes pérdidas se incrementa de manera importante. Tome todas las medidas necesarias para proteger sus fondos lo mejor que pueda.
AVISO DE RESPONSABILIDAD: Esta información no se considera asesoramiento ni recomendación para invertir, sino que es una comunicación de marketing
